A股市場連續十幾個交易日暴跌，甚至出現了千股跌停、大面積停牌的局面。與冰冷的市場相對應的，是投資者們焦急無助的心。在股市陷入“冰與火之歌”時，保本銀行理財產品和貨幣基金又再次重回投資者的視野之中。

　　不過，分析人士指出，在經歷過“雙降”和股市震蕩等巨變后，預計未來銀行理財產品和貨幣基金的收益率也將持續回落，投資者應該多元化配置理財投資組合。

　　資金或重回銀行理財

　　“看來看去，還是銀行理財產品最保險了，幸虧我之前沒有把所有的錢都挪到股市里去。”投資者李阿姨不由得對記者感慨，她下半年的理財計劃應該會以銀行理財產品為主了。

　　多位銀行理財客戶經理對記者表示，“在目前市場行情下，相比于股票和基金投資，銀行理財產品的性價比還是比較高的。”短期來看，銀行在售收益較高的理財產品，對于風險偏好較低、缺少專業知識的普通市民來說，是個不錯的階段性投資選擇。

　　記者走訪各家銀行網點時發現，在銀行目前推介的理財產品中，多以保險產品和債券類產品為主。根據普益財富最新發布的《銀行理財市場季度報告（2015年第2季度）》統計報告，2015年第2季度，共有244家銀行發行了19474款個人理財產品，其中，保本浮動收益型產品共發行了4665款；保證收益型產品共發行了1736款；非保本浮動收益型產品共發行了13073款。19474款銀行理財產品平均預期最高收益率為5.12%，其中，1255款產品最高預期收益率在6.00%及以上，占比6.44%。

　　值得注意的是，銀行業內人士認為，7月市場資金將回歸寬松格局，理財產品仍會處于下行通道中，理財產品平均預期收益率也將繼續下降。而記者走訪時也發行，目前銀行自己發行的理財產品的預期收益率普遍在5.5%以下。以民生銀行為例，其一款期限為4個月的理財產品預期收益率僅有5.4%，這已是其同期推出的銀行理財產品中，收益率相對較高的產品。

　　掛鉤QDII黃金產品或受捧

　　而由于未來A股市場的走勢仍舊不明朗，不少高凈值人群更是將目光投向了一些掛鉤QDII、黃金的理財產品，以期實現資產的保值。

　　根據普益財富的監測數據，二季度正在運行的247款QDII理財產品中，季度收益率為正的理財產品有211款。其中，中資銀行發行的QDII理財產品占比22.64%，外資銀行發行的QDII理財產品占比77.36%。月度收益率TOP20的QDII理財產品12款為中資銀行發行，8款為外資銀行發行，其中，光大銀行的“陽光資產管理同享2號”位列產品收益榜首位，其季度收益率為46.71%。從銀行性質看，中資銀行正在運行的64款QDII理財產品中，月度收益率為正的理財產品有48款。外資銀行正在運行的183款QDII理財產品中，月度收益率為正的理財產品有163款。

　　不過銀行業內人士表示，投資者選擇QDII或黃金理財產品仍需謹慎，“除了要考慮自己風險承受能力外，投資者還要在購買前充分了解產品掛鉤標的及最壞的結果，以免帶來不必要的損失。” 以QDII理財產品為例，首先要考慮匯率風險。對于大多數QDII而言，投資者以人民幣投資，銀行在其購匯額度內將其轉換為美元再進行境外資本市場投資，投資到期后，再將美元本金和收益 兌換成人民幣返還給投資者。有的銀行在投資者申購時，與其簽訂遠期售匯協議，可以規避人民幣本金的匯率風險，但是收益部分仍然暴露在匯率風險之下。另外還有信用風險和流動性風險。銀行系QDII投資標的中涉及有債券、票據等有價證券，而債券、票據等發行主體存在到期違約而不能按時支付本金和利息的信用風險，以及中短期債券、票據在特殊市場情況下出現交易不活躍、成交量不足等流動性風險。