在劉益謙耗資百億入主長(zhǎng)江證券僅兩個(gè)交易日后(5月4日)，公司便因籌劃定向增發(fā)事項(xiàng)再度停牌。這一系列迅雷[微博]不及掩耳的資本動(dòng)作一時(shí)讓人有目不暇接之感。今日，長(zhǎng)江證券攜一則擬募資不超過(guò)120億元的定增預(yù)案強(qiáng)勢(shì)復(fù)牌。

　　《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者注意到，近來(lái)上市券商再融資潮涌，長(zhǎng)江證券此次募資金額位列前茅。

　　接連籌劃重大事項(xiàng)

　　根據(jù)長(zhǎng)江證券的定增預(yù)案，公司擬向不超過(guò)十名特定對(duì)象發(fā)行不超過(guò)7.87億股，發(fā)行底價(jià)為15.25元/股，擬募集資金總額不超過(guò)120億元，扣除發(fā)行費(fèi)用后擬全部用于增加公司資本金，補(bǔ)充營(yíng)運(yùn)資金，以擴(kuò)大業(yè)務(wù)規(guī)模，優(yōu)化業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)，提高公司的綜合競(jìng)爭(zhēng)力。《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者注意到，近來(lái)長(zhǎng)江證券資本運(yùn)作頻頻。4月22日，公司停牌籌劃重大事項(xiàng)，且停牌前拉出漲停板，市場(chǎng)傳言馬云入主一事或有結(jié)果。而4月29日公司復(fù)牌后，宣布停牌事項(xiàng)為：公司大股東海爾投資擬作價(jià)100億元出讓其持有的6.98億股，劉益謙旗下新理益集團(tuán)將買(mǎi)下全部股份，晉級(jí)第一大股東。因馬云入主美夢(mèng)落空，公司復(fù)牌后股價(jià)連續(xù)下挫。然而市場(chǎng)還沒(méi)完全消化掉劉益謙出手長(zhǎng)江證券一事，公司又宣布停牌籌劃定增。

　　長(zhǎng)江證券表示，此次定增募集資金的具體用途為：擴(kuò)大信用交易業(yè)務(wù)規(guī)模，增強(qiáng)公司盈利能力；開(kāi)展互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)，加大對(duì)網(wǎng)上證券業(yè)務(wù)的投入；增加對(duì)子公司的投入，擴(kuò)大子公司業(yè)務(wù)規(guī)模與品種；增加證券承銷準(zhǔn)備金，增強(qiáng)證券承銷與保薦業(yè)務(wù)實(shí)力，擴(kuò)大新三板做市業(yè)務(wù)和區(qū)域資本市場(chǎng)業(yè)務(wù)規(guī)模；擴(kuò)大自營(yíng)業(yè)務(wù)投資規(guī)模，增加投資范圍，豐富公司收入來(lái)源；拓展證券資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)及其他。

　　多券商發(fā)布融資計(jì)劃

　　長(zhǎng)江證券表示，本次非公開(kāi)發(fā)行項(xiàng)目有利于公司進(jìn)一步擴(kuò)充凈資本規(guī)模、提升資本實(shí)力；有利于公司大力發(fā)展創(chuàng)新業(yè)務(wù)、優(yōu)化盈利模式及收入結(jié)構(gòu)；有利于公司進(jìn)一步增強(qiáng)抗風(fēng)險(xiǎn)能力和市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力；有利于公司提升公司價(jià)值和最大化股東利益。

　　需要提到的是，自去年下半年A股市場(chǎng)開(kāi)啟牛市行情以來(lái)，券商無(wú)論是在經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)還是兩融業(yè)務(wù)上都狠狠賺了一把。為了及時(shí)給兩融業(yè)務(wù)補(bǔ)充資金，今年以來(lái)，上市券商紛紛推出各類融資方案，加大了再融資力度。

　　據(jù)《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者不完全統(tǒng)計(jì)，今年以來(lái)，22家上市券商中除新上市募資不久的東興證券和東方證券外，目前僅4家公司沒(méi)有發(fā)布再融資公告。其中東北證券、太平洋、國(guó)信證券都選擇以配股的形式融資，分別募資不超過(guò)50億元、120億元和180億元；而中信證券、海通證券則選擇增發(fā)H股，分別融資350億港元和300億港元；光大證券、華泰證券和廣發(fā)證券先后啟動(dòng)赴港上市計(jì)劃，其中廣發(fā)證券已經(jīng)于今年4月成功在港掛牌。而選擇定向增發(fā)的券商也有國(guó)海證券、國(guó)金證券、光大證券、山西證券及國(guó)元證券等。

　　中金證券研報(bào)指出，從上市券商4月經(jīng)營(yíng)數(shù)據(jù)來(lái)看，兩融余額再創(chuàng)新高，質(zhì)押回購(gòu)余額也持續(xù)增長(zhǎng)，中間業(yè)務(wù)收入進(jìn)一步顯著提升，這催化了券商的再融資需求。

　　深圳能源今日公告，參股子公司長(zhǎng)城證券擬于年內(nèi)以非公開(kāi)方式進(jìn)行一次增資擴(kuò)股，募集資金不超過(guò)人民幣50億元用于補(bǔ)充營(yíng)運(yùn)資金。公司擬參與長(zhǎng)城證券本次增資擴(kuò)股，公司擬按13.06%的持股比例認(rèn)繳增資款不超過(guò)6.53億元，認(rèn)購(gòu)價(jià)格為6.50元/股；若有長(zhǎng)城證券的其他股東放棄認(rèn)繳全部或部分出資，公司擬認(rèn)繳其他股東放棄的增資款不超過(guò)5.92億元。

　　深圳能源表示，由于長(zhǎng)城證券控股股東華能資本與公司第二大股東華能國(guó)際均是華能集團(tuán)的控股子公司。因此，華能資本、華能國(guó)際均為公司的關(guān)聯(lián)法人，公司和華能資本共同增資長(zhǎng)城證券構(gòu)成關(guān)聯(lián)交易。《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者注意到，長(zhǎng)城證券所有者權(quán)益評(píng)估值為126.88億元，評(píng)估增值58.95億元，增值率86.79%。深圳能源表示，隨著證券行業(yè)監(jiān)管工作向創(chuàng)新驅(qū)動(dòng)轉(zhuǎn)型，證券行業(yè)獲得了較好的發(fā)展機(jī)遇，證券行業(yè)未來(lái)的成長(zhǎng)空間較大。公司參與長(zhǎng)城證券的本次增資，將較好地分享證券行業(yè)以及長(zhǎng)城證券的發(fā)展紅利。